21世紀經(jīng)濟報道記者 易妍君 廣州報道

近期，多家頭部券商獲得股東增持。

1月13日，中信證券公告稱，其第一大股東中國中信金融控股有限公司（以下簡稱“中信金控”）于2023年9月4日至2024年1月11日期間，增持中信證券1.50億股H股股份，增持股份數(shù)已達到中信證券已發(fā)行股份的1%。

據(jù)了解，中信金控的相關增持，系參考政策環(huán)境、市場狀況、股價表現(xiàn)等因素，根據(jù)自身經(jīng)營情況綜合決策而采取的操作。

此前一個月，廣發(fā)證券亦披露了公司股東吉林敖東藥業(yè)集團股份有限公司（以下簡稱吉林敖東）增持其股份的最新進展。

另外，值得一提的是，當前，A股券商板塊估值已處于歷史底部，多家中型券商于近期實施了回購。

 頭部券商H股獲增持

根據(jù)《中信證券關于第一大股東增持公司股票的權益變動提示性公告》，中信金控于2023年9月4日至2024年1月11日期間，通過集中競價交易、以自籌資金合計增持中信證券15021.5萬股H股股份，權益變動累計達1%。

此次增持后，中信金控持有中信證券22.9965億股A股股份、5.8453億股H股股份，合計占中信證券已發(fā)行股份的19.46%。

根據(jù)Wind統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2023年9月4日至2024年1月11日期間，中信證券H股最低價為14.86港元/股，最高價為16.86元/股。據(jù)此估算，中信金控此次增持中信證券H股股份所需花費超過20億港幣。

此前一個月，基于對廣發(fā)證券未來持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展的信心，吉林敖東增持了廣發(fā)證券股份。具體看，2023年12月12日，吉林敖東通過深圳證券交易所交易系統(tǒng)增持廣發(fā)證券境內(nèi)上市內(nèi)資股（A 股）股份47.09萬股，價格區(qū)間為14.32元/股—14.35元/股，均價約為14.34 元/股。

不僅如此，2022年12月20日至2023年12月11日，吉林敖東通過深圳證券交易所港股通交易系統(tǒng)累計增持廣發(fā)證券境外上市外資股（H 股）股份 3170.54萬股，價格區(qū)間為9.38港元/股—11.22港元/股，均價約10.35港元/股。

本次權益變動后，吉林敖東及全資子公司敖東國際（香港）實業(yè)有限公司合計持有廣發(fā)證券股份15.2422億股，占其總股本的20.00%。

另外，中信建投證券第一大股東北京金融控股集團有限公司（以下簡稱“北京金控集團”）亦增持了其H股股份。

據(jù)了解，2023年5月18日—2023年11月20日，北京金控集團以自有資金通過集中競價方式，合計增持中信建投9308萬H股股份，增持比例為1.20%。

本次變動后，北京金控集團持有中信建投股份的比例增加至35.81%。

中型券商積極回購

除了頭部券商獲得股東增持，近期，還有一些上市券商實施了回購。

1月4日，東方證券、東方財富分別公告了關于回購公司A股股份的進展。

東方證券稱，截至2023年12月31日，公司通過集中競價交易方式已累計回購A股股份3348.64萬股，占公司總股本的比例為0.3941%，購買的最高價為人民幣9.14元/股，最低價為人民幣8.18元/股，已支付的總金額為人民幣2.9976億元（不含交易費用）。

對比東方證券此前披露的回購計劃來看，該公司此輪回購或還未結束。

根據(jù)東方證券于2023年10月31日披露的《關于以集中競價交易方式回購公司A股股份方案的公告》，該公司擬回購資金總額下限為人民幣2.5億元（含），上限為人民幣5億元（含）；回購期限為自公告日起不超過3個月，回購價格不超過12元/股（含）。

東方證券表示，此次回購是為了維護公司價值及股東權益，促進公司健康、穩(wěn)定、可持續(xù)發(fā)展，并基于對公司發(fā)展的信心和對公司股票價值的認可，結合公司發(fā)展戰(zhàn)略、經(jīng)營情況及財務狀況作出了回購計劃。

東方財富發(fā)布的《關于回購公司股份的進展公告》顯示，截至2023年12月31日， 該公司通過回購專用證券賬戶以集中競價交易方式累計回購公司股份數(shù)量為3352.58萬股，占公司總股本的0.21%，最高成交價為15.86元/股，最低成交價為14.47元/股，已使用資金總額為51161.65萬元（不含交易費用）。

東方財富此輪回購始于2023年8月下旬，實施周期為12個月。其本輪回購股份的資金總額不低于人民幣50000萬元，不超過人民幣100000萬元，回購價格不超過人民幣22.00元/股。

另外，國金證券也是在2023年8月下旬公布了回購計劃，該公司實施回購的周期同樣為12個月。截至2023年12月31日，國金證券已累計回購股份1818.6302萬股，占公司總股本的比例為0.4883%，支付的總金額為1.6755億元。其回購計劃中披露的擬回購資金總額為不超過3億元（含）。

僅上述3家券商，在2023年用于回購的資金合計達到9.79億元。

中金公司、首創(chuàng)證券被減持

不過，近期，也有上市券商被非主要股東減持。

1月6日，中金公司公告稱，公司于1月5日收到股東海爾集團（青島）金盈控股有限公司（以下簡稱“海爾金盈”）出具的《關于中金公司股票減持計劃的通知》。

據(jù)悉，海爾金盈根據(jù)自身發(fā)展需要，擬將通過大宗交易方式減持不超過9654.5137萬股中金公司A股股份，占不超過中金公司總股本的2%，減持價格根據(jù)市場價格確定。減持區(qū)間為2024年1月11日——2024年4月10日。

此次減持前，海爾金盈持有中金公司4.20%的股份。

此外，2023年12月23日，首創(chuàng)證券公告稱，持有公司5.54%股份的股東城市動力（北京）投資有限公司（以下簡稱“城市動力”），計劃在2024年1月16日—2024年4月15日期間，通過競價交易方式減持不超過2733.00萬股首創(chuàng)證券A股股份，占不超過公司總股本的1%。

同時，城市動力計劃在2024年1月2日起的3個月內(nèi)，通過大宗交易方式減持不超過5466.00萬股公司A股股份，占不超過公司總股本的2%。

需要注意的是，截至2024年1月12日，券商板塊動態(tài)pb估值為1.06倍，處于近10年1%分位數(shù)。

東吳證券非銀團隊認為，當前券商板塊下行空間有限。證監(jiān)會1月12日舉行的新聞發(fā)布會釋放了暢通信息發(fā)布渠道、強化監(jiān)管層與市場溝通的積極信號，同時進一步驗證了活躍資本市場政策的定力，有助于證券板塊底部信心積累。

該團隊表示，中長期資金加快入市，有望平抑市場短期波動，帶動投資者體驗及市場活躍度回升。同時基于證監(jiān)會合理控制IPO發(fā)行與新股定價的表態(tài)，市場流動性有望改善。而券業(yè)杠桿限制放松預期疊加行業(yè)頭部效應，頭部券商預計先行受益。